三星电子管理层在电话会上释放强烈看多信号：Agentic AI引爆算力需求，存储供应短缺料将持续至2028年。为此，三星正与全球十大科技巨头签订含大额预付款的5年期滚动长单（LTAs），计划锁定公司60%-70%的总产能，以确立业绩的高能见度。此外，下半年HBM4收入占比将超60%，2纳米代工...

韩国券商KIS预测SK海力士Q2营业利润60.4万亿韩元，同比暴增556%，但低于市场共识65万亿韩元约8%。核心原因是HBM收入占比高、受长期合约价格约束，ASP涨幅低于市场均值。KIS同步下调2026、2027年盈利预期9%和11%，但维持380万韩元目标价，称下调仅是LTA修正非基本面恶化。

美光交出史诗级财报却暗藏估值陷阱，别被10倍PE的表象迷惑，盯紧长约能见度、毛利率韧性与扩产克制三大核心信号，带你看透存储巨头究竟是周期回光还是AI范式转移

从 ZEC 近期暴涨切入，深度剖析隐私板块重回舞台中心的底层逻辑，盘点 ZEC、代表项目。

AI 对算力和存储的需求可能真的是结构性的，LTA 可能真的改写了行业规则，万亿市值可能只是起点。